Милята – знаменитый кулачный боец, одержавший множество побед, однако он потерпел неудачу в самой важной битве за сердце своей возлюбленной. Отец девушки, новгородский купец Садко, не считал его подходящим кандидатом. В ходе очередной схватки на мосту на Милята напали наёмные убийцы, и он исчез в водах реки. Его гибель оставила людей в печали, но не его сестру Нежку. Она решает последовать за братом, даже если это приведет к служению водяному, который terrorizирует всю округу. И хотя ситуация кажется безвыходной, человеческая жестокость может превзойти даже древние божества…